Die Variante eines Entnahmeplans ohne Kapitalverzehr ist relativ trivial, da einfach die erwirtschaftete Rendite eines Fonds entnommen werden kann. Man kann die folgenden Szenarien betrachten:
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Welche Entnahmen kann ich unter der Annahme einer Rendite p monatlich/jährlich tätigen, damit mein Kapital K erhalten bleibt?
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Welches Kapital benötige ich, um unter der Annahme einer Rendite von p monatlich/jährlich eine Entnahme von r tätigen zu können, ohne dass mein Kapital K sich verringert?
Die Variante mit Kapitalverzehr führt im Prinzip zu einer Tilgungsrechnung. Man geht davon aus, dass ein bestimmtes Startkapital K0 nach einer bestimmten Laufzeit n durch regelmäßige monatliche oder jährliche Entnahmen r zu einem Zielkapital von 0 führt. Folgende Szenarien können berechnet werden:
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Welche Entnahmen kann ich unter der Annahme einer Rendite p monatlich/jährlich tätigen, damit mein Startkapital K0 nach einer Laufzeit n aufgezehrt ist?
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Welches Startkapital K0 benötige ich, um unter der Annahme einer Rendite von p monatlich/jährlich eine Entnahme von r tätigen zu können, wobei das Kapital nach einer Laufzeit n aufgezehrt ist?
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Wie lange können bei einem Startkapital von K0 und unter der Annahme einer Rendite von p monatliche/jährliche Entnahmen von r getätigt werden, bis das Startkapital aufgezehrt ist?