Double Exponential Moving Average (DEMA)
Typ
Trendfolger
Kurze Einführung
DEMA und DEMA2 wurden 1994 von Patrick G. Mulloy als Modifikationen des exponentiellen Gleitenden Durchschnitts vorgestellt mit der Zielsetzung, die zeitliche Verzögerung (engl. lag) des Durchschnitts gegenüber der geglätteten Zeitreihe zu beseitigen. Die Bildung gleitender Durchschnitte hat im Allgemeinen den Zweck, den zufälligen Anteil im Verlauf einer Zeitreihe auszufiltern, um die wesentlichen Trendbewegungen aufzuzeigen.
DEMA2 ist demgegenüber eine Erweiterung des DEMA, die einen zweiten Glättungsparameter für den Trend einführt.
Formel/Berechnung
DEMA und DEMA2 sind lineare Kombination von einfachen, doppelten und dreifachen exponentiellen Durchschnitten. Die doppelten und dreifachen Durchschnitte werden dabei zur Abschätzung der trendbedingten Korrektur verwendet.
EMA1 = EMAn(S)
EMA2 = EMAn(EMAn(S))
EMA3 = EMAn(EMAn(EMAn(S)))
DEMA = EMA1 + (EMA1 – EMA2) = 2 * EMA1 – EMA2
DEMA2t = * St + (1-) * (DEMA2t-1 + TRt-1)
TRt = * * (St – DEMA2t-1) + (1 - * ) * TRt-1
wobei
S = zu glättende Zeitreihe
n = Periodenzahl für DEMA
= 2/ (a+1), Glättungsfaktor für DEMA2 zu Periodenzahl a
= 2/ (b+1), Glättungsfaktor für den Trendteil von DEMA2 zu Periodenzahl b
EMA1 = EMAn(S)
EMA2 = EMAn(EMAn(S))
EMA3 = EMAn(EMAn(EMAn(S)))
DEMA = EMA1 + (EMA1 – EMA2) = 2 * EMA1 – EMA2
DEMA2t = * St + (1-) * (DEMA2t-1 + TRt-1)
TRt = * * (St – DEMA2t-1) + (1 - * ) * TRt-1
wobei
S = zu glättende Zeitreihe
n = Periodenzahl für DEMA
= 2/ (a+1), Glättungsfaktor für DEMA2 zu Periodenzahl a
= 2/ (b+1), Glättungsfaktor für den Trendteil von DEMA2 zu Periodenzahl b
Aussage/Interpretation
Zu Aussage und Interpretation von DEMA und DEMA2 sei folgende Literatur empfohlen:
- Mulloy, Patrick G.: Smoothing Data With Faster Moving Averages, Technical Analysis of Stocks & Commodities, 1/1994
- Mulloy, Patrick G: Smoothing Data With Less Lag, Technical Analysis of Stocks & Commodities, 2/1994
- Steven B. Achelis: Technical Analysis from A to Z
- Müller, Thomas und Lindner, Wolfgang: Das große Buch der Technischen Indikatoren, TM Börsenverlag
Standardeinstellung
- keine, je nach Trendfristen
Basishandelssysteme
- Moving Average Convergence Divergence Indicator (MACD-DEMA)